一颗小树 #11 开始投资前更重要的事

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开始投资前更重要的事

先问两个问题：

你能否准确说出你现在一共有多少资产和（未来可能的）债务。
你能否准确说出每个月你的收入和支出金额。

第一个问题决定了风险偏好。

打个比方，同样是 10 万元，可能是我总资产的 50%，并且我在未来 3 年内有买房计划，或者每个月都需要还房贷。但对于某个投资大 V 来说，可能只是他总资产的 1%。对大 V 来说，这 10 万元跌没了，也只是 1% 而已，但对我们来说就是非常难以接受的损失。

这就意味着我在这部分资产上的风险偏好是偏低的。即使是我们非常信任的主理人，也不要盲目地抄作业，更多关注这一次买入/卖出所占的比例。

第二个问题决定了现金流的健康程度。

这封信的读者大多数应该都是普通的打工人，每月的工资还是我们主要的收入来源。

我们再来用数据来举例： invest

如果我们想要从零开始，10 年内攒 100 万，按照 A 股市场当前的可预估的长期收益率 10% 来计算，每个月需要投入 5000 元左右。但最后 100 万中，实际只有 40% 是投资收益，大部分的钱，还是靠我们实打实的劳动所得。

传统金融市场的投资在我的认知里，不是暴富的手段，只是对抗通胀以及稳定增值的方式。努力提高收入并且提高储蓄率，才是我们资产长期向上的基础。而现金流的健康程度，就是实现这一目标的重要指标。试想一下，如果每个月我们都在还各种消费贷和它们产生的利息，而没有任何储蓄产生，最终只能是一无所有。

这两个问题如果不能马上回答出来，建议先不要盲目开始投资，花一个小时梳理一下，磨刀不误砍柴工。

第一个问题可以参考的梳理方法：

搞清楚有多少个账户，包括银行卡、信用卡、支付宝等
搞清楚每个账户中的余额，误差越小越好
检查自己日常开支的结构，哪些是必需的，哪些是非必需的
了解自己的债务状况，通俗来说就是欠了多少钱需要多久还
是否有备用金应对突发情况，比如房贷不能断供
是否有配备常见的保险，是否和自己的情况匹配

第二个问题我自己是通过 2021 年一整年事无巨细的记账来实现的，通过记账来搞清楚有哪些账户有多少钱，通过预算来实现量入为出。在这一年里，我对自己的钱有了非常强的掌控力。当然，精确到每一笔收入和支出，确实比较累。目的达到以后，新的一年我也不再做这么精细的记账了，每个月底固定更新一下就可以了。

在实际观察中，我还发现很多小伙伴在买入金融资产之后，会情不自禁去关注它每日的涨跌变化，给自己的生活也造成了一定的影响。

一种可能是，风险和实际的承受能力错配了，常见的就是大家在买入之前觉得 30% 的跌幅也没什么，实际是 10% 就已经受不了了，这个不亲自下场是感受不到。另外一种可能是，过分放大了这部分钱的影响。还用最开始的例子来说，如果你投入了 1 万元，但实际只是你资产的 1%，甚至只是你一周的收入，因为它而患得患失就完全没有意义了。

我们大部分人学习投资是为了赚到钱，赚到钱的本质诉求是为了更好的生活，不要本末倒置了。